Este es el "viaje" que hace una operación en el bróker CFD de Darwinex.
Tipo de bróker
Darwinex proporciona acceso directo a los mercados a todos sus clientes y garantiza que nunca actuará como contrapartida de los mismos. Esto hace que los incentivos de Darwinex y de sus clientes estén 100% alineados.
Una de las obligaciones que impone la FCA (UK), CNMV (UE) y FSA (Global) a los brókeres es la de siempre ofrecer a sus clientes el mejor precio disponible en el mercado. Para ello, estamos conectados a los principales proveedores de liquidez de todo el mundo mediante distintos agregadores.
El "viaje" de una operación
Cuando un cliente envía una orden desde su plataforma de trading, ésta emprende un "viaje" hasta que finalmente es aceptada y ejecutada por alguno de nuestros proveedores de liquidez.
Conocer en profundidad este recorrido es fundamental para entender el funcionamiento de los mercados, así como algunas de sus idiosincrasias.
Por ejemplo, las razones por las que se produce el slippage (deslizamiento), es decir, la diferencia entre el precio esperado por el trader y el precio al que se ejecuta el trade.
¿Cómo se ejecutan las órdenes en Darwinex?
Este es el "viaje" que emprende un trade en Darwinex:
1. Envío de la orden desde la plataforma de trading
Cuando un trader desea operar debe enviar la orden desde su plataforma de trading, junto con el volumen requerido.
Dependiendo del lugar desde dónde se envíe la orden, y de la conexión a Internet del trader, ésta se puede demorar entre 100 y 200 milisegundos de media.
2. Llegada al servidor central del bróker
La orden viaja por Internet hasta nuestro servidor.
En el caso de Darwinex, el servidor central se ubica en Equinix LD4, Londres.
3. Solicitud del mejor precio disponible
Una vez que ha llegado la orden al servidor, nuestro agregador de liquidez ofrece el mejor precio disponible en ese momento de entre todos los ofrecidos por los proveedores de liquidez que actúan como contrapartida.
Darwinex ofrece liquidez de más de 20 proveedores diferentes, entre los que se encuentran los bancos más importantes del mundo, los cuales disponen de hasta 200 milisegundos de tiempo para aceptar la operación.
4. Aceptación de la operación y ejecución del trade
Una vez que aceptan la operación se producen las correspondientes anotaciones contables para dejar registrada la operación, quedando ésta confirmada y ejecutada.
Sin embargo, durante este proceso, el precio al que se ejecuta la orden puede haber variado por dos motivos:
1. Liquidez. Desde el momento que se envía la orden hasta que es ejecutada se produce una retardo temporal, o latencia. Durante ese intervalo de tiempo, el precio del activo puede haberse desplazado, a nuestro favor o contra, por lo que los proveedores de liquidez sólo aceptarán el trade a un precio diferente al previamente solicitado.2. Profundidad de mercado. Si en el momento en el que llega el trade al mercado no hay suficiente volumen al mejor precio disponible, éste irá "barriendo" la profundidad de mercado en los distintos niveles de precio disponibles hasta completarse el trade por todo el volumen solicitado.
Esto implica que el precio final obtenido será el mejor precio ponderado disponible en los diferentes tramos de liquidez.
¿Quieres saber más?
Si quieres indagar más sobre la vida de un trade, te recomendamos ver la grabación de este webinar ofrecido por nuestro CEO, Juan Colón: